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市场上两种有风险证券X和Y,下列情况下,两种证券组成的投资组合风险低于二者加权平均风险的有()。


A、X和Y期望报酬率的相关系数是0
B、X和Y期望报酬率的相关系数是-1
C、X和Y期望报酬率的相关系数是0.5
D、X和Y期望报酬率的相关系数是1

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当相关系数为1时,两种证券的投资组合的风险等于二者的加权平均数。

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